Valuation da marca News. Employee avaliação das opções de ações de acordo com IFRS 2.IFRS 2, Pagamento baseado em ações exige que as empresas para medir o valor justo das opções de ações do empregado concedidos aos empregados, como este artigo explica. Introdução à avaliação de opções de ações do empregado em IFRS 2. IFRS 2, Pagamento baseado em ações exige que as empresas conformes avaliem o valor justo das opções de ações de empregados concedidas aos empregados e reconheçam esse valor como uma despesa Neste artigo, apresentamos os principais elementos da avaliação de opções de ações dos empregados sob IFRS 2, Uma opção se refere ao direito de comprar ou vender um ativo, ou para receber um pagamento, em uma data futura, por um preço especificado A opção de compra de ações do empregado é um direito e não uma obrigação, de modo que o proprietário de uma opção de compra de ações Irá optar por não exercer a opção se não for rentável fazê-lo. A opção de compra é o direito de comprar um ativo, e uma opção de venda é o direito de vender uma opção. Employee stock options são muitas vezes, mas nem sempre, ca O valor justo de uma opção de acordo com o IFRS 2, Pagamento com Base em Ações é o valor pelo qual a opção poderia ser trocada, um passivo liquidado , Ou um instrumento de capital próprio concedido poderia ser trocado, entre partes conhecedoras e dispostas a isso, numa transacção de mercado. A avaliação de opções de acções de empregados que são liquidadas em dinheiro é diferente da avaliação de opções de acções de empregados que são liquidadas por capital próprio ou onde existe É uma opção de liquidação por parte do emissor ou do titular da opção. A IFRS 2, Pagamento baseado em ações requer que o valor justo das opções consideradas como liquidadas seja atualizado em cada data de relato. Se as opções de ações do empregado forem consideradas Liquidados em acções A IFRS 2, Pagamento com base em acções, exige que as empresas conformes avaliem o justo valor das opções de compra de empregados concedidas aos trabalhadores apenas na data em que são concedidas As empresas devem então reconhecer Se o valor justo agregado da opção de compra de ações do empregado para a melhor estimativa do número de opções liquidadas por ações esperadas para investir. A despesa total será, portanto, baseada no número de instrumentos de patrimônio que eventualmente serão adquiridos com a seguinte fórmula. Número esperado para adquirir. O número esperado para investir pode ser revisado se informações subseqüentes indicarem que o número esperado para investir difere de estimativas anteriores Ajustes podem então ser feitos, se necessário, à despesa registrada nas demonstrações financeiras de anos subseqüentes Porque a componente de valor justo Da despesa do valor da opção de compra de ações do empregado liquidado por ações não é atualizada, é importante para determinar corretamente este valor e com precisão e precisão A chave para chegar a uma correta avaliação da opção de ações do empregado é considerar todas as suposições relevantes e materiais e Então escolha um modelo de avaliação para determinar o valor justo que reflete essas premissas. Condições de vencimento em IFRS 2, Share-b As condições de Vesting são condições que devem ser satisfeitas para que o empregado tenha direito a receber o direito de exercer opções concedidas e, portanto, pode ter um impacto substancial no valor da opção. As condições de Vesting incluem condições de serviço que exigem que o empregado complete um período especificado de Serviço e condições de desempenho, que exigem metas de desempenho especificadas a serem cumpridas, como um aumento especificado no lucro da empresa durante um período de tempo especificado. Se as opções de ações do empregado concedidas imediatamente, a despesa deve ser reconhecida na íntegra Se o empregado As opções de compra de ações não são adquiridas imediatamente, a empresa deve presumir que os serviços a serem prestados em troca da recebimento das opções concedidas serão recebidos durante o período de aquisição de direitos, com a despesa distribuída de forma uniforme durante o período de vesting. IFRS 2, Com base no pagamento estabelece uma distinção entre o tratamento do mercado e as condições de aquisição de desempenho não mercadológicas. São as relacionadas ao preço de mercado do patrimônio de uma entidade, tais como a obtenção de um preço de ação especificado ou de um objetivo específico com base em uma comparação do preço da ação da entidade com um índice de preços das ações de outras entidades Condições de desempenho baseadas no mercado Devem ser tidas em conta na determinação do valor justo. As condições de aquisição não mercantis, tais como metas de lucros ou ofertas públicas de ações, não podem ser consideradas ao estimar o valor justo de instrumentos patrimoniais em uma avaliação de opções de ações de empregados. As condições de aquisição do mercado são refletidas através do ajuste do número de instrumentos de capital que se espera virem. Sumário Em suas exigências, a intenção do IFRS 2, Pagamento baseado em ações é igualar o serviço prestado pelos funcionários com a despesa de sua remuneração. Das opções de ações de empregados, o valor desta compensação é normalmente contingente no serviço prestado e outros elementos. Se você gostaria de mais informações sobre um parti Cular marca avaliação tópico relacionado, por favor, ligue para 44 0 20 7089 9236 ou envie-nos um e-mail verificar IP Review para uma rodada mensal de notícias relacionadas com IP. Arquivo por ano. Brand Valuation Stories. Brand Valuation Stories. Por que as empresas de advocacia são como coquetéis. Desde Cobbetts para Cosmopolitans escritórios de advocacia são como coquetéis, as reivindicações da marca research. Legal empresas devem estar olhando para suas marcas para garantir o seu futures. Do pequenos escritórios de advocacia Têm uma marca. Solicitors Journal Um Innocent Mistake. Brand Valuation News. The Power 100, 2015 está agora disponível para download at. In seu décimo ano, esta edição também vai ter um olhar para trás as tendências ao longo da década passada. Social Media. Brand Valuation News. Copyright 2003-2017 Intangible Business Limited Todos os direitos reservados. Cookies neste site. We usar cookies para garantir que damos-lhe a melhor experiência em nosso site Se você continuar sem alterar suas configurações, vamos assumir que você está feliz Receber todos os cookies neste site No entanto, se você quiser, você pode alterar suas configurações de cookie a qualquer momento, clicando aqui Você pode ocultar esta declaração, clicando aqui. Compreendendo as Novas Regras Contábeis para Stock Option Os advogados, profissionais de impostos e outros executivos que estão envolvidos na concessão de prêmios com base em ações para os funcionários devem ter uma compreensão básica das novas regras contábeis estabelecidas na Declaração de Normas Contábeis Financeiras No. 123 R FAS 123 R Compreender As regras são fundamentais para avaliar o seu impacto sobre subsídios atuais e desenvolver estratégias para subsídios futuros A discussão a seguir fornece uma visão geral. REGRAS DE CONTABILIDADE B. Antes de descrever as novas regras, ajuda a entender as regras contábeis antigas Geralmente, Regras obsoletas antigas, há duas maneiras de fazer as opções de ações de despesa 1 contabilidade de valor intrínseco em Princípios Contábeis Opinião do Conselho nº 25 e 2 contabilidade de valor justo sob FASB Declaração 123 FAS 123. As opções de ações de planície-baunilha que são adquiridas ao longo de um período de tempo são Tipicamente sujeitos a contabilização de valor intrínseco fixo De acordo com a contabilização do valor intrínseco fixo, o spread de uma opção de compra de ações, ou seja, O valor de mercado da ação no momento da concessão excede o preço de exercício deve ser gasto durante o período de aquisição da opção de compra Se o spread for zero, nenhuma despesa precisa ser reconhecida É assim que as empresas emitem opções sem gastá-las - As opções ao justo valor de mercado. Alguns tipos de opções de ações estão sujeitas à contabilidade de valor intrínseco variável Por exemplo, se a opção se basear unicamente no destinatário da opção atingindo determinados objetivos de desempenho, a opção está sujeita a contabilidade de valor intrínseco variável. Qualquer valorização do estoque subjacente à opção é geralmente gasto em uma base periódica para a vida da opção, ou seja, até a opção é exercida ou expira O efeito da contabilidade variável é que os aumentos no valor do estoque subjacente uma opção pode resultar Em consequência, as empresas geralmente não concedem opções de compra de ações ou outros prêmios que O valor justo de uma opção de compra de ações no momento da concessão é gasto durante o período de aquisição da opção. O valor justo é determinado usando um modelo de precificação de opções, como Black-Scholes. NEW REGRAS CONTABILÍSTICAS. Geralmente, as empresas públicas devem cumprir o FAS 123 R o mais tardar em seu primeiro ano fiscal a partir de 15 de junho de 2005. As empresas privadas devem cumprir o mais tardar em seu primeiro ano fiscal a partir de 15 de dezembro de 2005. Assim, Um ano fiscal do calendário deve implementar FAS 123 R durante o primeiro trimestre de 2006. O primeiro passo na aplicação das novas regras é determinar se um prêmio é um prêmio de equidade ou um prêmio de responsabilidade Um prêmio é um prêmio de capital se os termos do prêmio Chamar para a sua liquidação em estoque Assim, opções de ações e ações restritas são ambos os prêmios de ações Os direitos de valor de ações que são liquidadas em ações também são prêmios equity. Once um prêmio é determinado para ser uma equidade awar D, o próximo passo é determinar se a atribuição de capital é um prêmio de valor total ou um prêmio de valorização Um exemplo de um prêmio de valor integral de capital é restrito estoque Exemplos de prêmios de valorização incluem opções de ações e direitos de apreciação de ações. Um prêmio de valor integral atribuído a um empregado, as novas regras contábeis exigem que uma empresa reconheça um custo de remuneração baseado no valor de mercado do estoque subjacente ao laudo na data de concessão, menos o montante eventualmente pago pelo beneficiário O prêmio Este custo é amortizado ao longo do período de serviço, que é tipicamente o período de atribuição do prêmio. No caso de um prêmio de equivalência patrimonial concedido a um empregado, as novas regras contábeis exigem que a empresa reconheça um custo de remuneração igual ao valor justo Do prêmio na data da concessão Este custo também é tipicamente amortizado durante o período de aquisição do prêmio O valor justo de um prêmio é determinado usando um modelo de precificação Os modelos permitidos incluem o Bl Modelo de ack-Scholes e um modelo de retículo FASB não expressa preferência por um modelo de precificação específico Independentemente de qual modelo de precificação é utilizado, o modelo deve incluir as seguintes entradas 1: o preço atual da ação, 2 o prazo esperado da opção, A volatilidade esperada da ação, 4 taxas de juros livres de risco, 5 os dividendos esperados sobre as ações e 6 o preço de exercício da opção. Se os termos de uma premiação baseada em ações exigem sua liquidação em dinheiro, e não em estoque , O prêmio é chamado de prêmio de responsabilidade. Por exemplo, os direitos de valorização de ações que são liquidados em dinheiro são prêmios de responsabilidade Os prêmios de ações podem ser reclassificados como prêmios de responsabilidade se houver um padrão de liquidação do prêmio de capital em dinheiro. O mesmo que o tratamento concedido prêmios de capital, exceto por uma diferença importante que diferença é que o valor do prêmio é remensurado no final de cada período de relatório até que o prêmio é liquidado em outros wo Os prêmios de responsabilidade estão sujeitos a uma contabilidade variável. Assim, no que diz respeito a uma atribuição de responsabilidade por valor total, o custo de remuneração é baseado no valor de mercado do estoque subjacente à premiação na data da concessão, deduzido o valor pago pelo beneficiário Da compensação O custo de compensação é determinado usando um modelo de precificação e é remensurado a cada período de relatório até que o prêmio seja exercido ou liquidado de outra forma. As novas regras diferenciam entre os prêmios concedidos com base no serviço, desempenho e condições de mercado Uma condição de serviço se refere a um funcionário que presta serviços para seu empregador Uma condição de desempenho refere-se às atividades ou operação do empregador Uma condição de mercado se relaciona com a obtenção de Um preço de ação específico ou algum nível de valor intrínseco. No caso de um prêmio que Assim, se um empregado terminar antes que sua opção baseada em serviço vença ou se a condição de desempenho estabelecida na opção não for satisfeita, a carga contábil seria revertida. Por outro lado , Se a aquisição está sujeita a uma condição de mercado, geralmente não há reversão de encargos contábeis, a menos que o beneficiário termine o emprego antes do término do período de mensuração do desempenho. Se uma empresa modificar uma premiação, deve reconhecer como custo de compensação qualquer aumento na Valor justo da premiação na data de modificação sobre o valor justo da premiação imediatamente antes da modificação. Na medida em que a adjudicação for atribuída, esse custo de compensação é reconhecido na data de modificação. O custo é reconhecido ao longo do período de aquisição restante. Uma modificação é qualquer alteração nos termos ou condições de um prêmio, incluindo mudanças em quanti Em geral, uma empresa privada deve calcular os encargos contábeis sob as novas regras como descrito acima. No entanto, existem algumas diferenças importantes para as empresas privadas. Primeiro, se não for possível para uma empresa privada Estimar a volatilidade de seu estoque ao usar um modelo de precificação de opções, geralmente deve usar a volatilidade histórica de um índice de indústria apropriado. O índice deve ser divulgado Segundo, com relação aos prêmios de responsabilidade, as empresas privadas têm a opção de avaliar esses prêmios de acordo com Novas regras descritas acima ou utilizando o valor intrínseco do prêmio. DISCUSSÃO DE ALGUNS ARRANJOS DE AÇÕES. Opções Padrão de Ações. Nas novas regras, o valor justo de uma opção de compra de ações será mensurado na data da concessão usando um modelo de precificação de opções e esse valor será reconhecido Como uma despesa de compensação durante o período de aquisição Se a opção for rateada, por exemplo, 25% a cada ano com base no serviço do beneficiário O emitente tem a opção de amortizar a despesa de remuneração ao longo do período de carência de acordo com o método linear ou de acordo com o regime de competência. Se for utilizado o método linear, a despesa de remuneração de uma opção de 4 anos avaliada Em 20.000 geralmente seriam 5.000 no ano 1, 5.000 no ano 2, 5.000 no ano 3 e 5.000 no ano 4 Se o método de acumulação for usado, cada ano do período de aquisição deve ser tratado como um prêmio separado ea despesa contábil é a frente Assim, a despesa de compensação para a opção pode parecer algo como isto 10.000 no ano 1, 6.000 no ano 2, 3.000 no ano 3 e 1.000 no ano 4 Cliff opções investidas devem usar o método linear. Performance-Based Stock Opções. No caso das regras antigas, as opções de ações que são adquiridas com base apenas em condições de desempenho estão sujeitas a contabilidade variável. Sob as novas regras, tais opções baseadas em desempenho não estão sujeitas a contabilidade variável. Em vez disso, a despesa contábil dessas opções é basicamente mea De acordo com as opções de ações padrão. Em muitos casos, as condições de desempenho melhor alinham os interesses dos funcionários com os interesses dos acionistas da empresa. Portanto, provavelmente veremos um aumento na concessão de opções de ações baseadas no desempenho. De acordo com as regras antigas, as SARs estão sujeitas a uma contabilidade variável. Por esta razão, poucas empresas utilizam SARs. De acordo com as novas regras, a despesa contabilística de um SAR liquidado em stock é geralmente medida da mesma forma que uma opção de compra de acções e não está sujeita À contabilidade variável Como os SARs liquidados em ações são muito semelhantes economicamente a opções de compra de ações e as empresas usam menos ações ao estabelecer SARs em contraste com opções, as empresas podem passar de opções de ações para SARs liquidadas em estoque SARs também permitem que os participantes adquiram ações sem ter que pagar Um preço de exercício ou uma comissão de corretagem SARs liquidados em dinheiro, no entanto, estão sujeitos a uma contabilidade variável Por conseguinte, não é provável que N aumento na concessão de SARs liquidado em dinheiro. Planos de compra de ações do empregado. Segundo as regras antigas, ESPPs não são tratados como compensatórios e, portanto, não são exigidos encargos contabilísticos Segundo as novas regras, as empresas que patrocinam ESPPs deve registrar uma carga contábil A menos que seu ESPP satisfaça certos critérios estritamente desenhados, incluindo que o ESPP não deve oferecer um desconto de mais de 5 por cento e não deve incorporar uma disposição look-back Como a maioria dos ESPPs não satisfazem este critério, as empresas terão de decidir se a alterar a sua ESPPs ou tomar uma carga de contabilidade A taxa de contabilidade seria determinada usando um modelo de preço de opção e acumulado durante o período de compra. Microsoft para finalizar stock options. SAN FRANCISCO - Em uma cabeça-em resposta a crescente crítica de opções de ações, a Microsoft disse Terça-feira que ele vai parar de dar-lhes para fora e vai dar seus 50.000 empregados reais ações de estoque em vez. Começando em setembro, a empresa dará aos funcionários partes de Mic Rosoft durante um período de carência de cinco anos, ao invés de opções que dão aos funcionários o direito, mas não a obrigação, de comprar ações a um preço fixo - geralmente vinculadas ao dia em que começaram a trabalhar no Redmond, . A ação, componente da Dow Jones Industrials Average e o membro mais ponderado do índice Nasdaq 100, perdeu 20 centavos, ou 0,7%, para 27,50 na negociação pré-aberta da Instinet quarta-feira. Isso vai custar Microsoft vários bilhões de dólares, disse Vadim Zlotnikov, analista da Sanford C Bernstein Mas, mesmo que custa a empresa de até 10 bilhões, eu veria como um positivo para 1 uma ação que você está eliminando completamente o ônus da diluição das opções de ações Vai para a frente. O novo plano de compensação é uma mudança de política importante para um sistema baseado em stock-option que criou milhares de milionários na Microsoft sozinho Põe a Microsoft em desacordo com a Intel e outras grandes empresas de tecnologia que continuam a defender opções como a ser St para motivar os funcionários. Microsoft MSFT, -0 46 ações caiu 11 centavos em after-hours de negociação para 27 59, superando a lista das ações mais negociadas na ilha O estoque subiu 28 centavos para 27 70 em negociação regular Nasdaq. Mais em MarketWatch s relatório completo. O lucro da empresa para o ano encerrado em 30 de junho de 2002 teria sido cortado em 32 por cento se a empresa tivesse feito opções de uma despesa Contabilizando um 2-para-1 divisão de ações no início deste ano, a Microsoft tinha 1 6 Bilhões de opções em circulação em 30 de junho de 2002, com um preço médio de cerca de 27. De notar é que a Microsoft tem reduzido as concessões de opções de ações nos últimos anos A empresa emitiu 41 milhões de opções no exercício de 2002, com um Black - Scholes Valor de 1 3 bilhões. Black-Scholes é um método popular de contabilidade usado para estimar o valor das opções em circulação Isso s para baixo de 224 milhões de subsídios de opção no ano fiscal de 2001 e para baixo de 304 milhões em 2000. Parte da empresa S mais populares produtos, incluindo a sua suite Office Office de software de computador desktop, e recentemente, mais lento do que o crescimento antecipado de seus sistemas de videogame Xbox. Acho que a Microsoft está dizendo que eles não esperam enorme crescimento dos preços das ações no futuro, disse Terry Shevlin, professor de contabilidade na Universidade de Washington Se o estoque da Microsoft não apreciar, opções atuais e futuras seria pouco valioso para os trabalhadores, disse ele. Bellmer disse em uma teleconferência que a Microsoft está fazendo a mudança em parte para reduzir a ansiedade ou angústia Sobre o plano de compensação da empresa. O custo real das opções para a Microsoft foi reduzido nos últimos anos, em parte por causa dos declínios dos preços das ações Entre 50 e 69 por cento das opções em circulação foram preços mais altos do que o preço das ações da empresa no final de No ano passado, disse Paul Chaney, professor assistente de gestão na Vanderbilt University. While eles vão custar um monte deles, eles vão acabar comprando um número justo de ações, Chaney sa A empresa disse que vai dar mais detalhes sobre o custo das opções de gastos em sua chamada de ganhos de 17 de julho, e em uma reunião de analistas agendada para Como resultado das mudanças de compensação, a Microsoft anunciou que começará a pagar todas as remunerações baseadas em ações, incluindo opções de ações anteriormente concedidas, a partir de 2004.Microsoft também disse que uma parcela significativa de compensação baseada em ações para mais de 600 executivos seniores dependerá do crescimento do número e satisfação da Microsoft MSFT, -0 46 clientes. Nossa filosofia de remuneração é simples, Ballmer disse que queremos ser um Ímã para as mais melhores pessoas pagando mais esperto Nós queremos atrair e reter empregados oferecendo a propriedade real e os incentives. Mi financeiros long-term grandes Crosoft também disse que está trabalhando em um plano para deixar os funcionários voltar algum valor sobre a parte de suas opções de ações que atualmente não podem ser exercidas porque re fixar a preços acima do preço das ações atuais Os funcionários iriam vender suas opções inútil para uma instituição financeira Se os reguladores aprovarem o plano, a Microsoft espera começar a permitir que os funcionários negociem essas opções no final do ano. Enquanto a Microsoft deve se tornar uma das primeiras grandes empresas de tecnologia a gastar totalmente o custo das opções, a gerência não saiu e disse Que outras empresas de tecnologia devem necessariamente fazer o mesmo. Concordamos com outros na nossa indústria que não existe uma abordagem única para os programas de remuneração de capital próprio ea contabilidade resultante para eles, disse John Connors, chefe da Microsoft Diretor financeiro Cada empresa tem um conjunto único de circunstâncias, e este é o tratamento de contabilidade adequada para o nosso novo plano de compensação. Copyright 2017 MarketWatch, Inc Todos os direitos reservados. 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